Покупка почтовых марок: рассмотрим этот вариант инвестиций

ВЫГОДНО ПРОДАТЬ МАРКИ

Чтобы выгодно продать марки Вам нужно уметь торговаться. Знайте, оценщик и покупатель преследуют свою выгоду, а Вы свою. Поэтому, убедившись что Ваша коллекция представляет интерес для продажи, Вам желательно обзавестись каталогом. Кстати, если марки собирались профессионально, то какой-нибудь каталог, пусть и старых лет, должен находиться рядом с марками. Любой каталог Вам поможет сориентироваться.

К маркам применима золотое правило-соотношение: 20:80 Т.е., только небольшое количество марок будут представлять реальный интерес и стоить хороших денег. Все остальные марки фактически будут являться “нагрузкой” – трудно продаваемым товаром.

Самая распространенная и обидная ошибка, когда в первую очередь продаются несколько марок или серий из большой коллекции и вроде бы за хорошие деньги. А затем все оставшиеся марки вообще не продаются или продаются с большим трудом дешево.

Как ориентироваться в каталогах? Следует понимать, что по ценам из каталогов торгуют только филателистические салоны. Следовательно, магазины, коллекционеры, оценщики или скупщики дают цену ниже каталога. И это логично. При продаже возникает такой термин, как “процент от каталога”.

Марки СССР (а это самый ликвидный товар у нас в стране) оцениваются по каталогам Соловьева или Стандарт Коллекции. Марки Европы принято оценивать по каталогу Михель (Michel) из Германии, а марки всего остального мира – по каталогу Скотта (Scott), потому что там цены в долларах. Орентировочные процентные отношения такие:

Инвестиции в марки – рациональный подход

Инвесторы, вкладывающие в почтовые марки, должны учитывать ряд моментов, которые не важны для коллекционеров. В первую очередь следует покупать ликвидные марки, цены на которые устойчиво растут и, по прогнозам, продолжат рост и в будущем. Ориентироваться можно на рекомендации экспертов или специализированные каталоги. Лучше сосредоточится на марках таких стран, как Германия, США, Великобритания и Китай, где находится большинство влиятельных акционеров. Спрос на советские и российские марки спрогнозировать достаточно сложно.

Инвесторов, в отличие от коллекционеров, не заботит наличие на марке штампа или степень ее сохранности. В некоторых случаях экземпляр со штампом может стоить дороже, а хорошо сохранившиеся старинные марки найти очень трудно. Для инвестиций важнее уверенность, что купленную по конкретной цене марку можно будет впоследствии выгодно продать. Покупка популярного материала в клубах филателистов – напрасная трата времени и денег.

Профессиональное инвестирование в марки выглядит следующим образом:

• выбор надежного коллекционного дома, имеющего хорошую репутацию;
• изучение предлагаемых им условий, таких как гарантии и обязательства контрагента, входной порог для инвестирования;
• рассмотрение предложений, обращение за консультацией к экспертам;
• составление сбалансированного инвестиционного портфеля;
• совершение сделки;
• выбор подходящего места для хранения материала, к примеру, в специальном хранилище.

Stanley Gibbons предлагает на выбор индивидуальные и типовые портфели из почтовых марок. Стоимость индивидуальных – от 10 тыс. английских фунтов, типовых – от 25 тыс. Инвестор с помощью эксперта подбирает себе портфель, отвечающий его инвестиционным целям, и совершает сделку. В стоимость портфеля включена возможность бесплатного хранения материала. Инвестор может в любое время расширить свой портфель, реализовать марки или не менять ничего на протяжении любого срока.

Прогнозы строятся согласно данным предыдущего периода. Если доходность портфеля заметно отличается по отдельным составляющим, инвестор может ее оптимизировать, скорректировав состав портфеля. Это можно сделать с помощью аукциона Stanley Gibbons или обратившись для реализации марок к менеджерам, оказывающим посредническую деятельность. Здесь самые квалифицированные эксперты и самые высокие цены. Инвесторы, чьи возможности не позволяют воспользоваться услугами этой компании, могут найти более доступные, но не менее надежные варианты.

Mystic Stamp Company — крупный американский коллекционный дом, расположенный в штате Нью-Йорк. В основном он занимается марками США, и не только редкими. Консультанты знакомят инвесторов с текущими трендами и помогают им составить стартовый портфель. Здесь же вам помогут его через какое-то время реализовать. Благодаря гибким условиям сотрудничества, это подходящий вариант для начинающего игрока.

Если же вам нужно продать свою старую коллекцию, есть шанс, что в Mystic Stamp Company помогут вам в этом. Для этого заполните анкету по адресу https://www.mysticstamp.com/Selling-Stamps/Tell-Us-About-Your-Stamps/. В скором времени сотрудник компании выйдет с вами на связь. При совершении сделки возможны определенные сложности с оплатой и доставкой материала. Но при инвестировании надежное хранилище важнее доставки, главное – иметь при себе все подтверждающие документы. К тому же у ряда компаний есть представительства в России.

Итак, инвестирование в коллекции не предполагает физического обладания коллекционируемым материалом. Не нужно читать специальную литературу, состоять в клубах или принимать участие в аукционах. В России бизнес, связанный с коллекционированием, пока не развит. Нет у нас и коллекционных домов, аналогичных западным. Поэтому инвесторам, желающим вложиться в коллекционные почтовые марки, доступно только сотрудничество с иностранными компаниями, которые дорожат своей репутацией и клиентами и находятся под защитой государства.

Облигации с низким рейтингом

1.Кредитный рейтинг облигаций — это:

Ответ: оценка кредитным рейтинговым агентством способности компании – эмитента облигаций выполнять взятые на себя финансовые обязательства по этим облигациям.

2. Если инвестор принимает решение продать принадлежащие ему низколиквидные облигации, как быстро он может это сделать?

Ответ: невозможно определить, поскольку заключить сделку можно только при условии, что найдется покупатель.

3. Пожалуйста, выберите правильный ответ из следующих утверждений:

Ответ: как правило, чем ликвиднее облигация, тем меньше разница между ценами заявок на покупку и продажу (спред).

4. Отсутствие кредитного рейтинга выпуска для любого выпуска облигаций означает:

Ответ: отсутствие мнения кредитного рейтингового агентства о кредитном риске данного выпуска облигаций.

Структурные облигации

1.Выберите верное утверждение в отношении структурных облигаций:

Ответ: право на получение номинальной стоимости при погашении структурной облигации зависит от изменения цен на товары, другие ценные бумаги, изменения курсов валют и иных финансово значимых показателей, которые связаны со структурной облигацией (влияющих на выплату по структурной облигации).

2.  Может ли инвестор по структурной облигации при ее погашении получить выплату меньше ее номинальной стоимости?

Ответ: да, может.

3. Что из перечисленного, как правило, не является риском по структурной облигации?

Ответ: риск изменения рыночной капитализации эмитента при осуществлении выпуска облигаций.

4. Вы приобрели бескупонную структурную облигацию. Выплата номинальной стоимости при погашении такой облигации зависит от цены акций компании А. Защита капитала (возврат номинальной стоимости) по структурной облигаций составляет 80% в случае падения цены на акции компании А более, чем на 10% от первоначальной цены. Какой объем выплаты относительно номинала структурной облигации Вы ожидаете получить в случае снижения цены акций компании А на дату погашения структурной облигации более, чем на 10% от их первоначальной цены:

Ответ: 80%

Договоры РЕПО

1. Если Вы продали ценную бумагу по первой части договора РЕПО, по второй части такого договора РЕПО Вы:

Будете покупать такую же ценную бумагу.

2. Переоценка по договору РЕПО

Может проводиться в целях снижения риска неисполнения обязательств по второй части договора РЕПО.

3. Вы являетесь покупателем по первой части договора РЕПО. По ценным бумагам, которые Вы получили по договору РЕПО, осуществлена выплата денежных средств или передано иное имущество, в том числе в виде дивидендов или процентов (доход). В каком случае Вы обязаны передать сумму такого дохода продавцу по договору РЕПО?

В любом случае, даже если Вы этот доход фактически не получили.

4. Продавец передал в собственность покупателя ценные бумаги по договору РЕПО (в случае отсутствия в договоре оговорки о возможности возврата иного количества ценных бумаг). Риск невозврата ценных бумаг, переданных по первой части договора РЕПО, для продавца может реализоваться:

При неисполнении покупателем своих обязательств по договору РЕПО, а также при погашении ценных бумаг.

Как заработать на марках

Многие современные инвесторы в процессе поиска способа вложения денег обращают внимание именно на марки. С их помощью можно даже заработать денежные средства, а при этом такой заработок может быть высокоприбыльным, а при этом и стабильным, а риски являются не слишком высокими

При этом купленная марка с течением времени будет только увеличиваться в стоимости, а для этого не нужно прикладывать какие-либо усилия, а также работать. Поскольку количество частных и юридических лиц, заинтересованных в этом способе заработка постоянно увеличивается, рынок марок регулярно обновляется, поэтому появляется все больше уникальных и необычных марок, стоимость которых может быть очень высокой. Поэтому можно всегда найти для себя наиболее оптимальные и подходящие по стоимости изделия.

Также следует отметить, что инвестиции в марки позволяют не только хорошо заработать денежные средства, но и с их помощью можно даже перевезти капитал из страны в страну совершенно легально и законно. При этом они являются очень компактными и удобными для перевозки.

Рекомендации по инвестициям в почтовые марки

Создавая личную коллекцию следует учитывать основные рекомендации, которые могут помочь в создании на самом деле достойной коллекции стоящих почтовых марок.

1) Не стоит обращать внимание только на старые марки. Их стоимость не всегда выше

К примеру, отдельные образцы тридцатых годов эксперты считают значительно ценнее марок, которые были выпущены в дореволюционные (царские) времена.

Марки СССР 30-х годов

Дореволюционные марки

2) По возможности покупайте марки в листах. В этом виде они ценятся выше. Разрывать их категорически не рекомендуется.

Марки в листах

3) То же самое с блоками марок.

Марки в блоках

4) Эксперты не рекомендуют покупать дефектные марки, то есть имеющие определенные повреждения (отсутствие зубчиков, наличие пятен, складки, помятости), даже если эти марки относятся к редким. Хотя здесь все же нужно рассматривать конкретный случай.

5) Приобретая марку с аукциона или на интернет-площадках стоит учитывать, что негашеная марка всегда будет цениться дороже гашеной как с точки зрения рыночной ценности (выраженной в деньгах), так и с точки зрения коллекционной стоимости.

Гашеные почтовые марки

Негашеные почтовые марки

6) Специалисты рекомендуют инвесторам не хранить марки десятилетиями, а продавать их в момент резкого подорожания. Следует помнить, что приобрести марки достаточно легко, а вот продать в нужный момент иногда достаточно проблемно, если только это не редчайший экземпляр.

Риски рынка русских почтовых марок

Демографический анализ коллекционеров и инвесторов в почтовые марки неутешителен. Средний возраст этой категории людей в Англии и других европейских государствах уже перевали планку в 65 лет.

Точной статистики по России в этой части нет, но цифры наверняка весьма схожи.

Фото 1. Знаменитая марка «летчик Леваневский с надпечаткой» с маленькой и большой «ф», считающаяся одной из самых дорогих марок советского периода

Объясняется такое положение дел тем, что состоятельные пенсионеры – идеальные покупатели и владельцы почтовых марок. У них есть деньги, и у них есть свободное время для вдумчивого анализа рыночных предложений.

По мере увеличения благосостояния населения, а вместе с ним и продолжительности жизни стоит ожидать постепенного увеличения и среднего роста держателей почтенных реликвий.

Это не значит, что торговля почтовыми марками – занятие исключительно для стареющих толстосумов.

Напротив, молодые и целеустремленные люди имеют большие преимущества перед старшим поколением. Кому, как не им, реализовывать те самые долгосрочные инвестиции, способные принести баснословные прибыли.

Купить марку и держать ее хотя бы десять-пятнадцать лет, а еще лучше – до самой пенсии. Уоррену Баффету такой подход к делу был бы явно по вкусу.

Единственный «недостаток» молодости — частое отсутствие свободной наличности, которую можно было бы потратить на пару-тройку перспективных марок…

Инвестиции в марки: меры предосторожности

Но есть одно правило, которое должно предостеречь от поспешных вложений в почтовые марки. Эта разновидность инвестиций относят к вторичным вложениям.

Прежде чем вкладывать деньги в покупку марок, надо стабилизировать свое финансовое положение, закрыв все первичные потребности: свой дом, машина, дача, стабильные источники доходов, продуманный пенсионный и страховой накопительный планы.

Фото 2. Инвестиции в марки рассчитаны на состоятельных людей

Когда все это есть в наличии – тогда и только тогда! — добро пожаловать в завораживающий мир инвестиций в почтовые марки.

Будучи финансово обеспеченным человеком, игнорировать этот рынок вряд ли разумно. Доходность по этому финансовому инструменту может запросто перещеголять даже самые рискованные активы.

Приведем простой пример инвестиционного портфеля из почтовых марок, рекомендуемых торговым домом Stanley Gibbons начинающим инвесторам.

Он включает в себя четыре марки: пятифунтовую «Викторию» с печатью, негашеный «черный пенни» 1840 г., марку с изображением короля Георга V (1931 г.) стоимостью в один фунт и негашеную марку с изображением короля Эдуарда VII (1902 г.) стоимостью в тот же один фунт.

Динамика цен на этот портфель такова: 1999 г. – 8250 фунтов, 2009 – 13200 фунтов. Прирост – более 60 % за 10 лет.

Возможно, статистика и не так впечатляюща. Но она точно позволяет победить инфляцию, явно превосходит доходность по банковским вкладам (особенно европейским) и не подвержена резким скачкам и перепадам.

Инвестор и коллекционер: предмет один, подходы разные

Важно! Я веду этот блог уже почти 10 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах публичных инвестиций

Сейчас мой публичный инвестпортфель – более 5 000 000 рублей.

Я регулярно получаю много вопросов и специально для читателей я разработал Курс ленивого инвестора, в котором пошагово показал, как наладить порядок в личных финансах и эффективно инвестировать в различные активы. Рекомендую пройти, как минимум, бесплатную неделю обучения.

Если вам интересна практика и какие инвестрешения в моменте принимаю лично я, то вступайте в Клуб Ленивого инвестора.

Подробнее

В интернете немало статей на тему инвестирования в коллекционные предметы, в частности, марки. К сожалению, большинство авторов делают одну и ту же ошибку: они рассуждают с позиции коллекционеров. Но если коллекционирование предполагает строгую систематизацию, а цена и возможность будущей продажи отходят на второй план, то инвестирование в первую очередь учитывает именно эти моменты

Для коллекционера-филателиста важно собрать, например, погодовку определённой страны, полные серии по теме или все разновидности штемпелей или надпечаток, использовавшиеся с данным выпуском

Конкретный коллекционер порой готов сильно переплатить за недостающий экземпляр, но цена марки, указанная в авторитетных каталогах, например, amosadvantage.com/scottonline, ближе к биржевой, т.е. учитывает общие спрос и предложение на основных аукционах. И, конечно, как в любом биржевом товаре, здесь есть свои спекулятивные позиции.

В мире насчитывается приблизительно 50-60 миллионов активных филателистов, участвующих в аукционах и вполне платёжеспособных. В основном – люди старшего поколения, ближе к 60 годам. Ещё недавно абсолютное большинство из них проживали в США, Германии и Британии. Но последние лет 10 эта идиллия была нарушена китайским филателистическим бумом. Приблизительно в одно время с первыми признаками перегрева китайского фондового рынка, активные игроки нашли другое занятие – они создали ажиотаж вокруг почтовых марок.

Каждый третий филателист в мире – житель Китая. Коллекционирование и спекуляции на почтовых марках стали чем-то вроде национального спорта. Проводятся биржевые торги, а владельцы филателистических магазинов отслеживают «котировки» марок на своих терминалах. Предмет основного интереса – марки Китая, особенно выпуски до Мао Цзе Дуна, который объявил коллекционирование буржуазным пороком.  Правительство КНР приветствует увлечение марками, т.к. это способствует изучению истории.

Постепенно к китайскому филателистическому рынку стали приглядываться зарубежные инвесторы, что отразилось в создании специальных «китайских» портфелей, продвигаемых коллекционными домами. Самый крупный и известный в мире коллекционный дом, Stanley Gibbons (stanleygibbons.com), находится в Лондоне. Ежегодно он публикует несколько индексов, составленных на основе цен наиболее рейтинговых коллекционных предметов (марки, монеты, книги, антиквариат).

Индекс China 200 состоит из 200 самых популярных китайских марок. По темпам роста он лидирует среди «коллекционных» индексов, оставляя далеко позади золото и фондовые рынки. Доходность 600% за 12 лет – сильный аргумент в пользу инвестирования в китайские марки.

Иностранные ETF – с 1 апреля 2022 года

1.Выберите правильное утверждение в отношении паев ETF на индекс акций:

Ответ: благодаря диверсификации вложений инвестиции в ETF на индекс акций при прочих равных условиях, как правило, связаны с меньшим уровнем инвестиционного риска по сравнению с вложениями в обыкновенные акции иностранных компаний-эмитентов.

2. Как устроен механизм формирования цены ETF?

Ответ: формируется не на биржевом рынке паев ETF, а на рынке, где обращаются базовые активы, составляющие ETF. Если цена паев фонда окажется выше, чем стоимость его портфеля, приходящаяся на один пай ETF, то авторизованный участник фонда, действуя исключительно в своих интересах за счет операций на первичном и вторичном рынке, вернет цену к справедливому уровню.

3. Что из перечисленного не является риском, связанным с вложениями российских инвесторов в паи ETF?

Ответ: риск изменения суверенного рейтинга Российской Федерации.

4. В случае, если Вы купили пай ETF за 100 долларов США и продали его через год за 120 долларов США, при этом курс доллара США за указанный год вырос с 50 до 75 рублей, Ваш налогооблагаемый доход в России составит:

Ответ: 4000 руб.  (На покупку потратили $ 100 * 50 руб. = 5000 руб. , продали за $ 120 * 75 руб. = 9000 руб. Ваш доход: 9000 руб. – 5000 руб. = 4000 руб.).

Какие российские марки имеют ценность

Если Вы решили создать собственную коллекцию почтовых марок с расчетом их будущей доходности, начать можно с отечественных экземпляров. Какие из них приобретать выгоднее?

Обращать внимание стоит не только на совсем старые марки. Например, отдельные образцы 30-х годов ценятся даже выше, чем дореволюционные.
Марки в листах и блоках будут дороже отдельных вырезанных образцов.
Лучше не брать марки с дефектами, без зубчиков, имеющие серьезные повреждения, пятна и пр.
Если говорить о трендах, то за последние несколько лет популярными считаются довоенные марки СССР, периода 40-х годов-начала 50-х прошлого века, образцы Российской Федерации 90-х годов.. В качестве «перчинки» и дополнительной мотивации приведу несколько примеров ценовой динамики на некоторые образцы:

В качестве «перчинки» и дополнительной мотивации приведу несколько примеров ценовой динамики на некоторые образцы:

Многие экземпляры почтовых марок имеют цену, определяющуюся исключительно субъективным интересом коллекционеров, поэтому стоимость может подвергаться колебаниям и плохо прогнозироваться.

Так или иначе, общий рост цен на марки и прочие объекты филателии вдвое опережал рост стоимости золота на протяжении всего прошлого века.

Вместе с тем стоит помнить, что купить марки всегда проще, чем продать. Следите за трендами и пользуйтесь моментами резкого удорожания тех или иных экземпляров, поскольку такое явление может быть кратковременным и повториться не скоро.

К сожалению, в России пока нет аналогов западных коллекционных домов, нет и цивилизованного бизнеса в данном направлении, поэтому почти единственным выходом остается сотрудничество с зарубежными компаниями.

На сегодня это все. Я надеюсь, что статья оказалась для Вас полезной. Если среди Вас есть те, кто инвестирует в почтовые марки, буду благодарен за комментарий.

Всем профита!

Спор между АО «Марка» и «Почта России»

АО «Марка» осуществляет издание и распространение знаков почтовой оплаты – почтовых марок, художественных маркетинговых конвертов, почтовых карточек и телеграфных бланков. В перечень выпускаемой предприятием продукции также входят открытки, филателистические наборы и буклеты. Марки, выпускаемые предприятием, закупаются «Почтой России» и затем продаются по номинальной стоимости.

АО «Марка» и «Почта России» имели формы собственности федеральных государственных унитарных предприятий (ФГУП) и находились в введении Федерального агентства связи (Россвязь). В 2013 г. Правительство переподчинило «Почту России» от Россвязи к Минкомсвязи (прежнее название Минцифры).

АО «Марка» передано в уставной капитал «Почта России» после многочисленных попыток «Почты» избавиться от ее услуг

В тот момент Минкомсвязи возглавлял Николай Никифоров, а Россвязь Олег Духовницкий, который до этого был заместителем прежнего министра связи Игоря Щеголева. Фактически между двумя ведомствами был конфликт, частью которого стало переподчинение «Почты России» от Россвязи к Минкомсвязи.

При этом ФГУП «Марка» оставалось в подчинении Россвязи. «Почта России» хотелось отказаться от услуг этого предприятии и перейти к самостоятельному выпуску марок. В 2016 г. «Почта России» даже прекращала продажу в своих отделениях некоторых марок, изготовленных ФГУП «Марка», из-за того, что их часто подделывали.

Впоследствии и «Почта России», и ФГУП «Марка» были акционированы и преобразованы в акционерные общества со 100% государственным участием. В конце прошлого года было ликвидировано Россвязь.

Выводы

На самом деле ничего страшного с введением тестов не произошло. Приобретение нового знания – это всегда благо и условие развития инвестора. Из десяти вариантов тестов в случае инвестирования в конкретный инструмент придётся проходить только один тест, состоящий из семи вопросов, и лишь четыре из них влияют на результат.

Сами по себе вопросы не представляют большой сложности, особенно если вы практикующий инвестор. Кроме того, тест проходить не нужно тем, кто до 1 октября 2021 г. совершил хотя бы одну сделку по выбранному инструменту. Количество попыток не ограничено, ответы можно гуглить в процессе сдачи теста.

P.S. Следует иметь в виду, что при смене брокера придётся пересдавать тест, даже если он был сдан по тому же инструменту у предыдущего брокера.

Успешной сдачи теста и профита!

01.10.2021